近期，中航機(jī)遇領(lǐng)航混合發(fā)起A（基金代碼：018956）公布了其2024年四季度的詳細(xì)業(yè)績(jī)報(bào)告。報(bào)告顯示，該基金在第四季度實(shí)現(xiàn)了913.25萬(wàn)元的利潤(rùn)，加權(quán)平均基金份額本期利潤(rùn)達(dá)到0.112元。整個(gè)報(bào)告期內(nèi)，基金的凈值增長(zhǎng)率高達(dá)12.3%，截至四季度末，基金的管理規(guī)模已攀升至1.16億元。

作為一只偏股混合型基金，中航機(jī)遇領(lǐng)航混合發(fā)起A長(zhǎng)期專(zhuān)注于TMT行業(yè)的股票投資。截至1月21日，該基金的單位凈值已達(dá)到1.435元?；鸾?jīng)理韓浩在管理中表現(xiàn)出色，目前他負(fù)責(zé)的四只基金在近一年內(nèi)均取得了正收益。其中，中航機(jī)遇領(lǐng)航混合發(fā)起A的近一年復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率最為亮眼，高達(dá)66.43%，而中航新起航靈活配置混合A的增長(zhǎng)率則為1.03%，相對(duì)較低。

在四季報(bào)中，基金管理人詳細(xì)闡述了其投資策略。他們認(rèn)為，當(dāng)前國(guó)內(nèi)外AI模型的發(fā)展勢(shì)頭強(qiáng)勁，應(yīng)用層面的落地也指日可待。在此背景下，AI算力的提升成為最具確定性的趨勢(shì)之一。同時(shí)，AI算力的相關(guān)技術(shù)也在不斷更新迭代，如CPO（共封裝）、AEC（有源銅纜）以及ASIC芯片等細(xì)分領(lǐng)域，均有望迎來(lái)重要的催化節(jié)點(diǎn)。因此，該基金將繼續(xù)圍繞AI算力的投資方向，挖掘具有高增長(zhǎng)潛力的個(gè)股投資機(jī)會(huì)。

從業(yè)績(jī)表現(xiàn)來(lái)看，中航機(jī)遇領(lǐng)航混合發(fā)起A在近期的表現(xiàn)同樣不俗。截至1月21日，該基金近三個(gè)月的復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率為5.38%，在同類(lèi)可比基金中排名57/202；近半年的復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率為35.37%，排名23/202；近一年的復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率更是高達(dá)66.43%，位居同類(lèi)可比基金的前列，排名3/191。

該基金自成立以來(lái)，夏普比率達(dá)到了0.9902，顯示出其良好的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益。然而，在追求高收益的同時(shí)，該基金也面臨著一定的回撤風(fēng)險(xiǎn)。截至1月21日，基金成立以來(lái)最大回撤為28.09%，其中單季度最大回撤出現(xiàn)在2024年三季度，達(dá)到23.11%。

在股票倉(cāng)位方面，中航機(jī)遇領(lǐng)航混合發(fā)起A自成立以來(lái)一直保持著較高的水平。據(jù)統(tǒng)計(jì)，該基金的平均股票倉(cāng)位為87.38%，高于同類(lèi)基金的平均水平84.67%。在2024年上半年末，該基金的倉(cāng)位達(dá)到了最高的90.12%，而在2023年三季度末則降至最低的85.17%。

從持倉(cāng)結(jié)構(gòu)來(lái)看，該基金的持股集中度較高。截至2024年四季度末，其十大重倉(cāng)股包括新易盛、華工科技、滬電股份、工業(yè)富聯(lián)、中際旭創(chuàng)、天孚通信、勝宏科技、英維克、沃爾核材以及神宇股份。這些公司在TMT行業(yè)中均具有較高的市場(chǎng)地位和良好的發(fā)展前景。