中國船舶工業(yè)領(lǐng)域迎來重大變革，中國船舶工業(yè)股份有限公司（簡稱“中國船舶”）宣布將吸收合并中國船舶重工股份有限公司（簡稱“中國重工”），這一消息近日由相關(guān)媒體廣泛報道。此次合并將通過中國船舶發(fā)行A股股票的方式實現(xiàn)。

中國船舶，作為中國船舶集團的核心軍民品主業(yè)上市公司，業(yè)務廣泛覆蓋造船、修船、海洋工程及機電設備等領(lǐng)域，并擁有江南造船、外高橋造船等知名子公司。而中國重工則在艦船研發(fā)設計制造領(lǐng)域處于領(lǐng)先地位，業(yè)務范圍涵蓋海洋防務及開發(fā)裝備、海洋運輸裝備、深海裝備、艦船修理改裝、艦船配套及機電裝備等多個板塊。

兩家公司均隸屬于中國船舶集團，該集團由2019年原中國船舶工業(yè)集團與中國船舶重工集團聯(lián)合重組而成。由于兩者在船舶制造、維修等領(lǐng)域存在高度的業(yè)務重合，同業(yè)競爭問題日益凸顯。為解決這一問題，中國船舶集團承諾在2026年6月30日前解決同業(yè)競爭，于是，中國船舶與中國重工于2024年9月正式啟動了此次吸收合并。

交易方案顯示，中國船舶將向中國重工的全體換股股東發(fā)行A股股票，以換股方式吸收合并中國重工。具體而言，中國船舶的換股價格確定為每股37.84元，中國重工的換股價格為每股5.05元，初始換股比例為1:0.1335。然而，由于后續(xù)的權(quán)益分派，換股比例調(diào)整為每1股中國重工股票可換得0.1339股中國船舶股票。此次交易規(guī)模龐大，交易金額高達1151.50億元，對雙方均構(gòu)成重大資產(chǎn)重組。

合并完成后，新公司的規(guī)模將大幅擴展。根據(jù)2024年度的財務數(shù)據(jù)估算，合并后的總資產(chǎn)將超過4000億元，營業(yè)收入將超過1300億元。在手持訂單方面，截至2024年末，中國船舶手持民品船舶訂單達到322艘，總價值2169.62億元；而中國重工手持訂單為216艘，同比增長53.2%，所有業(yè)務板塊的在手訂單合計金額達到2337.68億元。

此次合并將使整合后的公司在資產(chǎn)規(guī)模、營業(yè)收入以及手持訂單數(shù)量上躍居全球造船企業(yè)之首，成為全球最大的船舶上市公司。這一變革不僅將提升中國在全球船舶工業(yè)領(lǐng)域的競爭力，還將進一步推動中國船舶工業(yè)的轉(zhuǎn)型升級和高質(zhì)量發(fā)展。