近期，科技界兩大巨頭meta與微軟在算力市場(chǎng)的布局上展現(xiàn)出截然不同的策略。據(jù)知情人士透露，meta正積極籌備建設(shè)一座規(guī)?？涨暗臄?shù)據(jù)中心園區(qū)，專門服務(wù)于其人工智能業(yè)務(wù)。

據(jù)悉，這座擬建的數(shù)據(jù)中心園區(qū)規(guī)模宏大，所需芯片數(shù)量和電力需求可能超過(guò)2000億美元，遠(yuǎn)超meta以往任何數(shù)據(jù)中心項(xiàng)目，有望成為同類項(xiàng)目中規(guī)模最大的一座。meta高層已對(duì)路易斯安那州、懷俄明州和得克薩斯州等潛在地點(diǎn)進(jìn)行了考察，并預(yù)計(jì)該數(shù)據(jù)中心最終可能需要5至7千兆瓦的電力供應(yīng)。然而，據(jù)估算，meta可能需要超過(guò)五年的時(shí)間才能為這座園區(qū)提供足夠的電力。

與meta的大手筆投入不同，微軟近期卻被曝出取消了部分?jǐn)?shù)據(jù)中心容量的租賃合約。據(jù)美國(guó)券商TD Cowen的渠道檢查結(jié)果顯示，微軟因潛在供應(yīng)過(guò)剩而決定取消這些租賃合約。分析師指出，微軟在數(shù)據(jù)中心方面已做出多項(xiàng)調(diào)整，包括取消租賃合同、撤回將資格聲明轉(zhuǎn)換為租約的計(jì)劃，并將國(guó)際支出的一部分重新分配給美國(guó)。

微軟方面回應(yīng)稱，公司可能在某些領(lǐng)域的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)上進(jìn)行“戰(zhàn)略性加快建設(shè)或調(diào)整”，但強(qiáng)調(diào)不會(huì)改變2025財(cái)年內(nèi)在算力領(lǐng)域投入超過(guò)800億美元的計(jì)劃。這一計(jì)劃主要用于建設(shè)數(shù)據(jù)中心，以訓(xùn)練人工智能模型并加強(qiáng)人工智能應(yīng)用。

meta與微軟在業(yè)務(wù)布局上的差異或許能夠解釋兩者在算力市場(chǎng)上的不同策略。微軟的智能云部門是其核心業(yè)務(wù)，以Azure云服務(wù)為核心，提供面向企業(yè)端的云服務(wù)和大模型應(yīng)用服務(wù)。隨著DeepSeek等開源模型降低技術(shù)門檻，微軟更需要通過(guò)彈性算力供給來(lái)吸引客戶，從而規(guī)避過(guò)度投資風(fēng)險(xiǎn)。

相比之下，meta的業(yè)務(wù)構(gòu)成主要包括應(yīng)用程序組成的傳播矩陣和長(zhǎng)遠(yuǎn)戰(zhàn)略投資的元宇宙。每天產(chǎn)生超過(guò)50億條內(nèi)容的社交矩陣需要實(shí)時(shí)處理用戶生成內(nèi)容的合規(guī)審查和個(gè)性化推薦等場(chǎng)景，這帶動(dòng)了meta對(duì)算力的需求。元宇宙業(yè)務(wù)涉及大量3D渲染和空間計(jì)算，對(duì)網(wǎng)絡(luò)時(shí)延和帶寬有嚴(yán)苛要求，因此meta選擇自建數(shù)據(jù)中心以滿足定制化需求。

從市場(chǎng)角度看，meta重金押注元宇宙和人工智能業(yè)務(wù)，勢(shì)必帶來(lái)更多的算力需求。而微軟則面臨與OpenAI關(guān)系裂痕和預(yù)訓(xùn)練邊際效益遞減的挑戰(zhàn)。OpenAI計(jì)劃通過(guò)“星際之門”項(xiàng)目逐漸減少對(duì)微軟的算力依賴，并與軟銀等投資者建立更緊密的關(guān)系。同時(shí)，預(yù)訓(xùn)練時(shí)代的終結(jié)和推理市場(chǎng)的興起也促使微軟調(diào)整算力基礎(chǔ)設(shè)施布局。

盡管微軟和meta在算力市場(chǎng)上的策略截然不同，但兩者都在積極應(yīng)對(duì)人工智能和元宇宙等新興業(yè)務(wù)帶來(lái)的挑戰(zhàn)。未來(lái)，算力市場(chǎng)的格局或?qū)⒁蜻@些巨頭的不同布局而發(fā)生深刻變化。