江蘇銀行近期在銀行業(yè)信貸資產(chǎn)登記流轉(zhuǎn)中心（銀登中心）以超低價競拍方式，成功轉(zhuǎn)讓了超過70億元的個人不良貸款資產(chǎn)包，這一舉動引發(fā)了市場的廣泛關(guān)注。盡管最終轉(zhuǎn)讓結(jié)果尚未正式公布，但這一大規(guī)模壞賬的轉(zhuǎn)讓以及極低的起始折扣價，已讓這家致力于成為行業(yè)標桿的城商行站在了輿論的風口浪尖。

值得注意的是，江蘇銀行此番大規(guī)模處置個人不良貸款的背后，是其不良貸款余額的持續(xù)攀升。盡管這一趨勢部分歸因于該行資產(chǎn)規(guī)模和業(yè)務(wù)量的不斷擴大，但關(guān)注類貸款比例的上升、個人貸款不良率的連年增長以及撥備覆蓋率的下降，均揭示了該行在資產(chǎn)質(zhì)量方面面臨的挑戰(zhàn)。

特別是在個人貸款不良率方面，這一指標的增加不僅反映了江蘇銀行在零售業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型過程中的挑戰(zhàn)，也凸顯了整個銀行業(yè)在息差收窄背景下，零售轉(zhuǎn)型速度與質(zhì)量控制之間的平衡難題。隨著零售業(yè)務(wù)的競爭加劇，部分銀行在追求規(guī)模擴張的同時，可能忽視了貸款質(zhì)量，導(dǎo)致不良率上升。

具體來看，江蘇銀行此次轉(zhuǎn)讓的個人不良貸款資產(chǎn)包共分為四期，涉及未償付總本息超過70億元，涉及借款人超過32萬戶。這些貸款的逾期時間均超過900天，借款人平均年齡接近38歲。而此次轉(zhuǎn)讓的起始價合計僅為3.47億元，不足貸款總額的5%。若最終以此價格成交，江蘇銀行將承受相當于其2024年凈利潤21.2%的損失。

江蘇銀行在近年來不斷加強與資產(chǎn)管理公司的合作，通過債權(quán)轉(zhuǎn)讓等方式提高不良貸款的處置效率。從數(shù)據(jù)上看，該行直接向第三方轉(zhuǎn)讓不良貸款的金額確實在逐年增加。然而，盡管不良貸款率有所下降，但不良貸款余額和關(guān)注類貸款的持續(xù)增長，仍讓市場對江蘇銀行的資產(chǎn)質(zhì)量保持警惕。

江蘇銀行在零售業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型方面的努力也備受矚目。近年來，該行零售貸款余額和個人消費貸款余額均實現(xiàn)了顯著增長。然而，隨著零售信貸市場的競爭加劇和消費者杠桿率的上升，該行個人貸款不良率也呈現(xiàn)上升趨勢。這一現(xiàn)象不僅反映了江蘇銀行在風險管理方面的挑戰(zhàn)，也折射出整個銀行業(yè)在零售轉(zhuǎn)型過程中可能遇到的“陣痛”。

面對不良貸款攀升的壓力，江蘇銀行加大了不良貸款的處置力度。隨著不良貸款轉(zhuǎn)讓試點機制的逐漸成熟，該行等金融機構(gòu)紛紛通過銀登中心掛牌轉(zhuǎn)讓不良資產(chǎn)包。據(jù)銀登中心最新數(shù)據(jù)顯示，2024年全年不良貸款轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)的未償本息規(guī)模同比增長了80.2%。

業(yè)內(nèi)人士指出，隨著前期零售業(yè)務(wù)風險的逐漸暴露，今年不少銀行的不良貸款清收重點將從對公業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)向個人貸款。銀登中心掛牌轉(zhuǎn)讓將成為主流處置方式，這也符合政策鼓勵的方向。對于江蘇銀行而言，如何在保持業(yè)務(wù)增長的同時，有效控制不良貸款風險，將是其未來發(fā)展的重要課題。